经营证券期货业务许可证 统一社会信用代码(境外机构编号):91210200723491245U
2018-06-22
搜股票

两融资金深度介入13股,被“撬起”或指日可待

神剑SUN 发布于:2017-09-15 10:21:37 浏览:391次
[摘要]随着近期沪深A股市场放量走高,赚钱效应日趋凸显,市场风险偏好得到了明显提升,投资者也频频进行加杠杆操作,两市两融余额节节攀升至1万亿元一线(见下图)。

随着近期沪深A股市场放量走高,赚钱效应日趋凸显,市场风险偏好得到了明显提升,投资者也频频进行加杠杆操作,两市两融余额节节攀升至1万亿元一线(见下图)。

制表:数据应用部

细细梳理几大数据,更能清楚看到两融数据变化:


1、两融余额从7月31日开始,已连续31个交易日站在9000亿上方,且最近12个交易日连续实现了净流入。截至9月12日,两市两融余额为9783亿元,其中,沪市融资余额为5750亿元,占流通市值比为2.07%;深市融资余额为3986亿元,占流通市值比为2.37%;两市融资余额9736亿元,占流通市值比为2.18%。而一个月前作为本轮行情调整低点的8月11日,两市两融余额为9093亿元。也就是说,最近一个月两市两融余额增加了690亿元,增幅为7.59%,在22个交易日中日均增加31.36亿元。


2、从融资买入额角度来看,更能清楚地看到两融市场的热度:6月初融资买入额在200-300亿元;进入7月份后,融资买入站上400亿元;而在8月底融资买入额再上一个台阶,维持在500-600亿元。昨日融资买入额为626.63亿元。


3、自2016年1月15日两融规模跌破1万亿之后,两融规模一直在低位徘徊。如今两融规模已经攀至9700多亿,距离万亿关口只剩不足300亿空间。


配资活跃也是近日市场的一个重要变化,券商中国记者了解到的是,近日一些大型营业部接到的配资咨询又多起来,“我们已经很久没有遇到有这样要求的客户了。”一家营业部总经理称。


当然,目前的两市两融余额较2015年6月18日上一轮牛市高点时的22730亿元还相差甚远,占比只有43.04%。但在持续金融去杠杆背景下,目前的两市两融余额已经较去年5月30日时的8209亿元低点大幅提升了1574亿元,幅度为19.17%。


具体个股来看,在目前的950只两融标的中,73只个股两融余额超过了20亿元。其中,有14只个股两融余额逾40亿元(见下表),中国平安和兴业银行以145亿元和120亿元居前两位。这些个股基本都是大盘权重蓝筹,两融余额高企并不意外。

制表:数据应用部


就两融余额占流通市值比来看,近八成的773只个股的占比高于2.18%的两市整体占比。其中,121只个股占比超过了10%,23只个股占比在15%以上(见下表),居前两位的全柴动力和国民技术的两融余额为76465.35万元和170469.36万元,占流通市值比为22.71%和21.59%。一般来说,两融资金以短线操作为主,两融余额占流通市值比大的话,说明短线资金介入较深,容易加大相关个股的波动幅度

制表:数据应用部


从8月11日到9月12日的最近一个月来看,两市有21只个股两融余额净买入额超过了5亿元(见下表),10亿元以上的有8只个股,方大炭素以17亿元的净增额居首。可以看到,这些个股基本都有不俗表现,即两融余额净增额与股价表现呈正相关。

制表:数据应用部


如果观察最近一个月两融余额的增幅,统计显示,增幅超过50%的有27只个股(见下表)。其中,净增比在100%以上的有5只个股,分别为中国银河(131.44%)、模塑科技(123.37%)、露天煤业(116.14%)、上海医药(103.97%)、国轩高科(100.14%)。大量杠杆资金集中涌入,显然是看好相关个股的后市向上空间。

制表:数据应用部


再进一步统计可以发现,目前两融余额占流通市值比在10%以上,同时最近一个月两融余额净增比超过20%的有13只个股。两融资金短期内集中深度介入,或许相关个股被杠杆“撬起”已指日可待。

制表:数据应用部


内容仅代表个人观点,不构成投资建议! 股市有风险,入市需谨慎!

评论

  • 大赢家_独上高楼
    2017-09-15 0
  • 英雄梦
    2017-09-15 0

热门评论 下一页

打赏红包(赢家币)
  • 1.88
  • 8.88
  • 88.88
确认操作